Ansvarsfull kapitalförvaltning

Folksamgruppen strävar efter att förvalta våra kunders premieinbetalningar och långsiktiga sparande ansvarsfullt. För oss betyder det att våra kunders pengar ska ge god avkastning samtidigt som de bidrar till omställningen mot ett mer hållbart samhälle.

Ansvarsfull kapitalförvaltning omfattar alla tillgångsslag som vi investerar i och ska bidra till att förverkliga vår vision att våra kunder ska känna sig trygga i en hållbar värld.

Ansvarsfulla investeringar handlar om hela kedjan från tiden inför en investering görs, under tiden investeringen äger rum till den dag vi säljer. Ofta dröjer det ett tag, för vi är en långsiktig investerare.

Eftersom våra investeringskriterier rör alla tillgångsslag så innebär det konkret att hållbarhet är en integrerad del när vi konstruerar vår aktieportfölj. Detsamma gäller inför ett förvärv av en fastighet eller när vi lånar ut pengar till exempelvis stater och kommuner när vi köper deras räntebärande instrument. Hållbarhet är även integrerat i processen inför ett förvärv av en onoterad tillgång eller fond, vilka vi brukar samla under namnet alternativa placeringar.
Med ägande kommer vissa rättigheter men även skyldigheter. Som ägare tycker vi att man har ett ansvar att påverka de innehav man har i rätt riktning. Vi tror på påverkan. Men vi tror inte att vi kan påverka allt och särskilt inte helt på egen hand.

Vi förvaltar mycket pengar åt våra kunder men i världen är vårt ägande inte stort vilket ibland begränsar vår möjlighet till inflytande. Det finns också gränser för hur mycket resurser vi har att lägga på arbetet med påverkan. Dessutom finns det företag som inte vill eller kan påverkas att gå i den riktning vi önskar. Därför behöver vi tänka till när vi konstruerar våra tillgångsportföljer, samarbeta med andra och, när vi försökt med allt utan att lyckas, även fatta beslut om att avyttra.
Sedan lång tid finns det verksamheter som vi helt avstår från att investera i. Det handlar i huvudsak om sådant som står i strid med brett förankrade värderingar hos våra kundgrupper. Våra kunder vill exempelvis inte ha sina pensionspengar i tobaksbolag. Vi kallar det etiska placeringskriterier.
Vi har även uteslutande kriterier som grundar sig på de internationella normer och konventioner som finns, såsom exempelvis de som rör kontroversiella vapen. Slutligen så finns en tredje variant av uteslutande kriterier som tar avstamp i riskspridning. Här kan nämnas uteslutningen av bolag som har över 30 procent av sin omsättning från kol. Utöver de ovanstående kriterierna så arbetar vi utifrån påverkande kriterier som rör klimat och miljö, mänskliga rättigheter och anti-korruption. Det är med dessa kriterier som grund, samt vår Ägarpolicy, som vi utövar vårt ägarinflytande inom ramen för ansvarsfulla investeringar.

Se alla våra investeringskriterier här

EU:s handlingsplan för hållbara finanser (EU Sustainable Finance action plan) har som övergripande syfte att ställa om finansiella flöden i en mer hållbar riktning och underlätta för investerare och kunder att fatta mer välinformerade beslut kopplat till hållbarhet.

EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar (EU:s regelverk) är en av grundpelarna i handlingsplanen och syftet med förordningen är att öka transparensen kring sparandeprodukters hållbara attribut samt hur dessa mäts och följs upp. 

Mer information om EU:s regelverk och hållbarhetsrelaterade upplysningar för traditionell försäkring

Fördelning förvaltat kapital (per 31 december 2024)

Tillgångsslag
Fördelning i %
Räntebärande instrument
38%
Aktier
41%
Alternativa investeringar
11%
Fastigheter
10%
Vår totala portfölj innefattar olika tillgångsslag placerade på olika marknader för god riskspridning.

Räntebärande instrument utgör en betydande bas i vår portfölj. Folksamgruppen har länge sökt aktivt efter hållbara ränteplaceringar och vi investerar endast i ett fåtal länder i syfte att reducera risker. Vi riktar i allt större utsträckning våra investeringar mot verk - samheter som vi bedömer bidrar till en hållbar utveckling. Våra investeringar i hållbara obligationer är ett tydligt exempel på detta. Hållbara obligationer är räntebärande värdepapper där det investerade kapitalet används till exempelvis sociala, klimatrelaterade eller andra hållbarhetsorienterade investeringsprojekt. Det kan vara projekt inom till exempel förnybar energi, energieffektivitet och rena transporter, men också projekt inom exempelvis fattigdomsbekämpning och kvinnors rättigheter.

Genom dessa investeringar kan Folksamgruppen placera kundernas pengar med låg risk samtidigt som pengarna bidrar med resurser till omställningen mot ett hållbart samhälle, både i Sverige och internationellt. För att en investering ska bli aktuell kräver Folksamgruppen att den gröna obligationen lever upp till ramverket Green Bond Principles.

Gröna obligationer

Folksamgruppen bedriver en långsiktig kapitalförvaltning. Vi förvaltar en väldiversifierad aktieportfölj med syfte att skapa en bred exponering mot den svenska och de globala aktiemarknaderna. Aktieportföljen förvaltas av Swedbank Robur och har fokus på en indexnära förvaltning. Vår svenska aktieförvaltning består av ett urval av de största och mest handlade aktierna på Nasdaq Stockholm. Vår utländska aktieportfölj utgörs av stora och medelstora bolag världen över.

Av den totala aktieexponeringen utgörs cirka 40 procent av svenska aktier.

Alternativa investeringar kompletterar Folksamgruppens tillgångsportföljer och motsvarar cirka 11 procent av det totala förvaltade kapitalet. Det är investeringar med lång placeringshorisont som ger kunderna exponering mot onoterade tillgångar. Investeringarna görs både direkt och i fondliknande strukturer. Infrastruktur, krediter och fastigheteter är tre områden som är särskilt intressanta för oss.

Inom alternativa investeringar gör vi också indirekta fastighetsinvesteringar för att komplettera de direkta fastighetsinvesteringarna. Vi prioriterar investeringar som utöver att vara lönsamma också bidrar till att stärka det investerande bolagets varumärke och strategiska nätverk.

Alternativa investeringar

Folksamgruppens direktägda fastigheter utgör cirka 10 procent av den totala placeringsportföljen. Verksamheten investerar i attraktiva fastigheter för både boende och företag, huvudsakligen i Stockholm, Skåne och Göteborg.

Våra fastigheter